Édition du 16 décembre 2009

Le revenu avant et après la retraite

Dans ce 3e volet de l'étude, nous analysons le revenu avant et après la retraite. Ces données permettent notamment d'établir le taux de remplacement de revenu et de savoir de quoi est composé le revenu des personnes qui ont pris une retraite anticipée.

Revenu des futurs retraités... et des autres travailleurs

Pour l'année précédant la retraite anticipée, le revenu des futurs retraités était beaucoup plus élevé que celui des personnes qui allaient continuer à travailler. Bien que les hommes aient généralement un revenu plus élevé que les femmes, celles sur le point de prendre une retraite anticipée avaient un revenu similaire à celui des hommes qui allaient continuer à travailler. Ces données sont illustrées dans le graphique qui suit :


Revenu médian total dans l'année précédant la retraite
Revenu médian total dans l'année précédant la retraite

Taux de remplacement de revenu

Il est communément admis, en matière de planification financière, qu'un taux de remplacement de revenu de 70 % est nécessaire pour maintenir son niveau de vie à la retraite. Chez les personnes qui prennent une retraite anticipée, le taux de remplacement est supérieur à 70 %. Il ne faut pas s'en étonner si l'on considère que ces personnes sont mieux nanties que la population en général.

Composantes du revenu total après la retraite

De quoi se compose le revenu d'une personne qui a pris une retraite anticipée l'année précédente? Qu'en est-il 5 ans plus tard?

L'année suivant la retraite, plus de la moitié du revenu provient de prestations d'un régime privé de retraite, par exemple un régime complémentaire ou un régime enregistré d'épargne-retraite (REER), et près du quart, d'un emploi. Le revenu total pour l'année n'a pratiquement pas varié de 1994 à 2006.

Composition du revenu pour l'année qui suit la retraite anticipée
(en dollars de 2006)
Retraite
en 1993
Retraite
en 1996
Retraite
en 1999
Retraite
en 2002
Retraite
en 2005
41 764 39 073 41 144 39 372 40 293
Revenu de travail salarié 15,8 % 16,7 % 26,8 % 22,8 % 23,2 %
Revenu de travail autonome 0,9 % 1,5 % 2,9 % 1,7 % 2,0 %
Régimes privés 53,3 % 59,0 % 54,2 % 62,3 % 60,6 %
RRQ/Sécurité de la vieillesse (SV) 0,7 % 0,8 % 0,5 % 0,6 % 0,6 %
Épargne personnelle 16,1 % 4,7 % 5,8 % 3,5 % 4,3 %
Autres sources 13,2 % 17,4 % 9,8 % 9,1 % 9,2 %

Cinq ans plus tard, soit 6 ans après la prise de la retraite anticipée, le revenu total a diminué d'environ 6 %. La majorité des retraités ont atteint ou dépassé 60 ans, de sorte que le revenu provenant des rentes publiques a augmenté de façon marquée. Par contre, le revenu de travail salarié est moins important.


Composition du revenu 6ans après l'année de la retraite anticipée
(en dollars de 2006)
Retraite
en 1993
Retraite
en 1996
Retraite
en 1999
38 993 38 481 38 750
Revenu de travail salarié 11,8 % 12,9 % 18,4 %
Revenu de travail autonome 1,0 % 1,5 % 2,7 %
Régimes privés 59,8 % 60,3 % 53,6 %
RRQ/SV 14,0 % 14,5 % 13,0 %
Épargne personnelle 6,6 % 4,1 % 5,2 %
Autres sources 6,9 % 6,7 % 7,1 %

Conclusion

Le concept de « retraite » évolue et c'est particulièrement vrai pour ceux qui décident de franchir cette étape avant 60 ans. Le revenu de travail occupe maintenant une part importante du revenu total de ces retraités. Une bonne préparation incluant un régime complémentaire de retraite semble également essentielle.

On constate donc que le portrait financier des personnes qui s'autorisent une retraite anticipée est assez positif. Ces personnes avaient auparavant un revenu supérieur à la moyenne. Elles sont capables de remplacer plus de 70 % de leur revenu, surtout grâce à leur régime complémentaire de retraite ou à leur REER. Dans les années qui suivent leur retraite, elles connaissent une légère baisse de revenu, mais celle-ci peut être compensée au besoin par un revenu de travail.